Уильям О'Нил - Как делать деньги на фондовом рынке. Стратегия торговли на росте и падении

+
Книга описывает одну из самых прибыльных в мире систем выбора акций CAN SLIM™, с помощью которой многие инвесторы сделали крупные состояния на фондовом рынке. Создатель этой системы Уильям О’Нил в последние десятилетия является одним из наиболее авторитетных биржевых консультантов США. Среди его клиентов практически все крупнейшие инвестиционные компании, банки, пенсионные фонды и другие институциональные инвесторы страны (более 600), а также сотни тысяч индивидуальных инвесторов, работающих по системе CAN SLIM™ и получающих всю необходимую информацию через ежедневную газету Investor’s Business Daily, которую он основал в 1984 г. В настоящее время это вторая общенациональная деловая газета США после The Wall Street Journal. Система CAN SLIM™ основана на закономерностях поведения самых прибыльных акций в последние 50 лет. Она опровергает многие стереотипы и ошибочные критерии выбора акций и на практике доказала свою исключительную эффективность. Знание системы CAN SLIM™ является абсолютно необходимым для профессионалов фондового рынка. Кроме того, книга служит прекрасным учебным пособием для преподавателей и студентов экономических и финансовых вузов, а также всех тех, кто стремится зарабатывать на акциях. 6-е...

Как делать деньги на фондовом рынке. Стратегия торговли на росте и падении Уильям О’Нил

(Пока оценок нет)

Название: Как делать деньги на фондовом рынке. Стратегия торговли на росте и падении

О книге «Как делать деньги на фондовом рынке. Стратегия торговли на росте и падении» Уильям О’Нил

Книга описывает одну из самых прибыльных в мире систем выбора акций CAN SLIM™, с помощью которой многие инвесторы сделали крупные состояния на фондовом рынке.

Создатель этой системы Уильям О’Нил в последние десятилетия является одним из наиболее авторитетных биржевых консультантов США. Среди его клиентов практически все крупнейшие инвестиционные компании, банки, пенсионные фонды и другие институциональные инвесторы страны (более 600), а также сотни тысяч индивидуальных инвесторов, работающих по системе CAN SLIM™ и получающих всю необходимую информацию через ежедневную газету Investor’s Business Daily, которую он основал в 1984 г. В настоящее время это вторая общенациональная деловая газета США после The Wall Street Journal.

Система CAN SLIM™ основана на закономерностях поведения самых прибыльных акций в последние 50 лет. Она опровергает многие стереотипы и ошибочные критерии выбора акций и на практике доказала свою исключительную эффективность.

Знание системы CAN SLIM™ является абсолютно необходимым для профессионалов фондового рынка. Кроме того, книга служит прекрасным учебным пособием для преподавателей и студентов экономических и финансовых вузов, а также всех тех, кто стремится зарабатывать на акциях.

6-е издание.

На нашем сайте о книгах lifeinbooks.net вы можете скачать бесплатно без регистрации или читать онлайн книгу «Как делать деньги на фондовом рынке. Стратегия торговли на росте и падении» Уильям О’Нил в форматах epub, fb2, txt, rtf, pdf для iPad, iPhone, Android и Kindle. Книга подарит вам массу приятных моментов и истинное удовольствие от чтения. Купить полную версию вы можете у нашего партнера. Также, у нас вы найдете последние новости из литературного мира, узнаете биографию любимых авторов. Для начинающих писателей имеется отдельный раздел с полезными советами и рекомендациями, интересными статьями, благодаря которым вы сами сможете попробовать свои силы в литературном мастерстве.

Следует особо поблагодарить тех, кто сделал возможным выпуск этого нового издания: Веса Манна и Криса Гессела, а также Дайдру Эбботт, Лайлу Марсден Барт, Хитер Дэйвис, Инхуа Гао, Чарльза Харриса, Хилари Керчер, Джил Моралес, Джастина Нилсена, Мишель Плэйфорд, Уэнди Райдт, Лайзу Рубин, Кэти Шерман, Гэри Слимэйкера и Майка Уэбстера.

Я также хочу поблагодарить Филипа Раппела и выдающийся персонал McGraw-Hill.

Издано при содействии Международного Финансового Холдинга FIBO Group, Ltd.

Перевод А. Шматова

Научный редактор А. Куницын

Технический редактор Н. Лисицына

Корректор Е. Харитонова

Верстальщик А. Фоминов

Дизайн обложки DesignDepot

Издано по лицензии The McGraw-Hill Companies, Inc.

О’Нил У.

Как делать деньги на фондовом рынке: Стратегия торговли на росте и падении / Уильям О’Нил; Пер. с англ. – 6-е изд. – М.: Альпина Паблишерз, 2011.

ISBN 978-5-9614-2883-4

Все права защищены. Никакая часть электронного экземпляра этой книги не может быть воспроизведена в какой бы то ни было форме и какими бы то ни было средствами, включая размещение в сети Интернет и в корпоративных сетях, для частного и публичного использования без письменного разрешения владельца авторских прав.

Предисловие

Книга «Как делать деньги на фондовом рынке» посвящена торговой системе CAN SLIM™ . Она проста, основана на фактах, проверена временем и опытом многих людей. Система включает правила покупки и продажи, полученные в результате обширного анализа данных по самым прибыльным акциям последних пятидесяти лет.

Все известные фундаментальные и технические (цена и объем торгов) переменные и факты были изучены самым тщательным образом, чтобы определить, какие общие признаки имели место непосредственно перед тем, как эти суперакции столь сильно выросли в цене, и как менялись эти переменные, когда акции достигали максимума и начинали существенно снижаться.

Правила покупки и продажи, включенные в данную книгу, основаны только на проверенных временем фактах, описывающих, как фактически работает фондовый рынок, а не на моих собственных суждениях и, конечно, не на личных представлениях и верованиях большинства аналитиков Уолл-стрит или телевизионных инвестиционныхстратегов.

В настоящем, третьем, издании, как и в более ранних, вы найдете множество ссылок на наиболее подходящие таблицы котировок, графики, данные и новости компаний, опубликованные в Investor’s Business Daily (IBD) . Мы создали и издаем IBD, чтобы через газету и веб-сайт ежедневно давать деловым людям и инвесторам с любым уровнем опыта непрерывный доступ к ценной исследовательской информации, описанной в книге «Как делать деньги на фондовом рынке».

Как работают эти правила день за днем на полях сражений реального рынка? У нас уже накопилось более 500 историй успеха читателей «Как делать деньги на фондовом рынке» и подписчиков Investor’s Business Daily® , сделавших и сохранивших существенные прибыли – в несколько сот процентов, а то и больше, – используя правила и принципы, излагаемые в обоих изданиях.

Назовем некоторых из этих здравомыслящих подписчиков. Индивидуальные инвесторы Р. и Д. Тэнк говорят: «Мы использовали IBD в течение приблизительно девяти лет, пользовались CAN SLIMTM и читали вашу книгу. В результате лишь с начала 1998 г. нам удалось заработать прибыль в 5000 %. Газета сыграла для нас критически важную роль в 2000 г… Она позволила нам в марте 2000 г. определить кульминационный момент на Nasdaq, что ясно проиллюстрировало ценность IBD. В конце концов, чтобы делать деньги на рынках, вы должны научиться сберегать то, что заработали. У нас ничего бы не получилось, если бы не книга “Как делать деньги на фондовом рынке”. Еще раз огромное спасибо за то, что вы поделились своими знаниями. Ваши уроки оказались бесценными для нас и для многих людей, которые нам дороги!»

П. Кайзер упоминает, что «испробовала другие теории, и они не работали. Наконец я прочитала книги Уильяма О’Нила. И я никого другого больше не слушала. За последние два года я ушла на пенсию, купила два дома, один – многоквартирный, пользуясь только IBD и Daily Graphs! Спасибо».

Барбара Джеймс никогда в жизни не купила ни одной акции; она боялась рынка и хранила свои сбережения в местном ссудно-сберегательном банке. После посещения одного из наших бесплатных семинаров в южной Калифорнии в 1996 г. она еще целый год занималась учебной торговлей, прежде чем решилась применить правила и купить свои первые акции – неполный лот EMC Corp. Акции выросли на 1300 %. Она продала их в сентябре 2000 г. Ее другая акция поднялась на 286 %.

Аллен Сесил, которого вы, возможно, видели в телевизионных рекламных роликах IBD произносящим слова: «Если вы научите человека ловить рыбу, вы на всю жизнь обеспечите его пищей», сделал в течение 90-х гг. свыше 1200 % и, тщательно следуя системе, смог осуществить свою мечту о приличном пятикомнатном доме в Колорадо. Аллен сказал: «Investor’s Business Daily имеет научную основу благодаря своей базе данных и историческому опыту, и я не вижу ничего другого, что было бы хотя бы близко к этому».

Джим Сугано в середине 80-х гг. посетил семинар, на котором мы обсуждали Home Depot. Он проверил компанию, руководствуясь правилами, и купил довольно много ее акций. Каждый раз, когда она достигала нового максимума, он покупал еще больше акций. Он держал ее акции более 16 лет, в течение которых они выросли в девять раз.

Один из ведущих брокеров Morgan Stanley в Нью-Йорке посетил три наших платных субботних семинара и увеличил свой счет с 250 тыс. до 6 млн. долл. А некий юрист средних лет с Юга походил на наши собрания и раскрутил 300 тыс. долл. до 18 млн. на акциях типа Yahoo! AOL и Qualcomm, после чего смог оставить свою адвокатскую практику и удалиться на покой.

А вот слова К. Филлипс: «Несколько лет назад мой муж предложил мне поучиться управлять некоторыми из наших инвестиций. Теперь я обожаю Investor’s Business Daily и CAN SLIM. [Там] так много информации, и м-р О’Нил дает замечательные уроки в книге “Как делать деньги на фондовом рынке”. После того как я начала пользоваться CAN SLIM и IBD, а теперь и investors.com, я смогла сделать на своей первоначальной инвестиции 359 %! IBD имеет много полезных функций, помогающих мне находить замечательные акции. Я благодарна вам за всю ту работу, которую вы проделываете, чтобы помочь инвесторам».

Индивидуальный инвестор Э. Бобок сказал нам: «Я начал торговать акциями в 1995 г. и подписался на IBD. Я перечитал “Как делать деньги на фондовом рынке” четыре раза и ежегодно анализировал свои неудачные сделки, чтобы научиться не делать того, чего не надо. Теперь я заработал на рынке достаточно денег, чтобы за наличные купить новую машину, и я вот-вот выплачу кредит на покупку дома. Моя следующая цель состоит в том, чтобы достичь полной финансовой независимости».

Уильям О’Нил – успешный биржевой консультант, написавший книгу «Как делать деньги на фондовом рынке». Тем не менее, известность к нему пришла исключительно из-за тех прекрасных результатов, которые даёт его подход к торговле, а вовсе не потому, что он себя пиарил или стремился к славе. О’Нил в своём кругу прослыл человеком не только сообразительным, но и скромным. Его никогда не манили ни компании инвесторов, ни интересы коллег с Уолл-Стрит.

Также он с самого начала своей карьеры отличался тем, что не искал себе помощников и подсказчиков. Хорошо это или плохо, нельзя сказать. Некоторым трейдерам свои наставники жизненно необходимы, другим не нужны. В данном случае человек обошёлся без них и, что немаловажно, сам нашёл эффективные пути к успеху.

Путь к вершине

Как многие бизнесмены ХХ века, Уильям начал свою карьеру далеко не с лёгких шагов. Семья была небогатой, денег не хватало, и уже в детстве он начал подрабатывать – разносил газеты. Поэтому с ранних лет он чувствовал ответственность и за себя, и за других, и жаждал найти более выгодные способы заработка. Уже тогда он стал собирать информацию о том, как разбогатеть, перебирая всевозможные варианты.

И всё же предпринимателем с малых лет он не стал. Подработка и помощь семьи помогли ему поступить в университет, и лишь после его окончания и службы в армии молодой человек заинтересовался фондовым рынком. Но к его изучению Уильям подошёл вплотную. Его интересовали фьючерсы; в те времена – а это была середина прошлого века – в Америке можно было найти достаточно литературы по данной теме, чтобы изучить основы и не только. Поэтому он имел возможность приобрести множество книг и изучить их.

Вскоре самостоятельное обучение принесло первые плоды. Уильяму удалось получить должность финансового аналитика в одной из фирм. Компания, где его взяли на работу, не была известной, но отличалась перспективностью. Здесь он смог не только применить уже имеющиеся знания, но и начать создавать новые подходы к торговле, а именно – разрабатывал компьютеризированные стратегии инвестирования. В то время возможности в этом направлении были невелики, однако и достойной конкуренции почти не было.

Уже там О’Нилу удалось показать себя с лучшей стороны, как успешного финансиста, быстро увеличивающего суммы, вложенные клиентами компании. Дальнейшие его действия предопределили карьеру и жизнь. Всего в 30 лет он купил себе место на Нью-Йоркской фондовой бирже (в те времена это считалось ранним стартом) и следом основал собственную инвестиционную компанию. На тот момент у него уже были не только знания, но и положительный опыт, который он мог документально подтвердить. Была и репутация, что немаловажно.

Система торговли О’Нила

Наибольшего внимания, впрочем, заслуживает вовсе не биография этого известного специалиста, а его торговая система. Считается, что она подробно описана в упомянутой выше книге. Вопрос лишь в том, насколько полно раскрыта там тема. Маловероятно, чтобы человек, показывающий годовую доходность в несколько сотен процентов, полностью открывал свои секреты всему миру практически бесплатно. И всё-таки каждый трейдер при желании может воспользоваться этим руководством и попробовать применить идеи в собственной стратегии подхода к рынку .

Вторая его книга – «24 основных урока для инвестиционного успеха». Её также полезно изучить трейдеру. Единственное «но» - не забывайте, что его издания рассчитаны исключительно на фондовый рынок, а никак не на Форекс, хотя некоторые идеи можно использовать и в торговле валютой.

Если вы любите изучать трейдинг по книгам, то заслуживает внимания и «Битва за инвестиционное выживание». О’Нил не является её автором, но часто упоминает – это самое лучшее, что ему довелось прочитать за свою жизнь в сфере выбранной деятельности. Если вы планируете стать инвестором или покорить фондовый рынок, не будет лишним изучить и её. Автор – Джеральд Лоэб.

Система торговли, которую разработал Уильям О’Нил, известна под названием CAN SLIM. Она имеет свою расшифровку – каждая буква соответствует одному из принципов работы инвестиционной компании либо показателей успеха. В виде списка на русском языке аббревиатуру можно изложить так:

От 15 % прибыли в каждый квартал – минимальный обещанный процент.
Минимальная годовая доходность – 25 %.
Новые предложения на рынке инвестиций, что обуславливает существенный спрос.
Высокие объёмы сделок.
Номер один на своём рынке.
Наличие большого количества крупных игроков, и эта цифра должна быть постоянно растущей.
Золотое правило инвестирования – тренд должен повышаться. Когда вы вкладываете не в валютную пару, а в акции или другие товары, это действительно очень важно.

Более всего О’Нил ругает желание трейдеров купить дешевеющий товар. Он сравнивает это с обычной распродажей, когда люди несутся сломя голову, чтобы отдать последние деньги за ненужную вещь просто потому, что на неё снижена цена. Как правило, в таких случаях «продаётся дороже то , что стоит втрое дешевле». Если вы когда-нибудь интересовались тем, как создаются скидки в современных магазинах, особенно в крупных, то хорошо понимаете, о чём идёт речь. Это невыгодные сделки.

Доходность портфелей инвесторов, отдавших деньги на управление компании О’Нила, в 2004 и 2005 годах составила 700 и 860 % соответственно. Это отличный показатель, и он стал всемирно известен благодаря проведённому анализу деятельности компании. На сегодняшний день количество инвесторов перевалило за 6 сотен.

Особенности торговли по О’Нилу

Просто ли научиться торговать по данной системе? Вероятно, это не слишком легко. И вот почему. Известно, что по ней работает много трейдеров в Америке, но все они, во-первых, читают регулярное издание – газету Investor"s Business Daily, которую выпускает компания Уильяма, во-вторых, консультируются у него лично. Это одно из главных направлений его деятельности.

Основа системы – правила, позволяющие верно выбирать активы для инвестирования. Они выявлены в результате изучения прибыльных компаний за много десятков лет. О том, насколько хороша система, можно судить по результатам инвесторов.

Интересно, что ничего сверхуникального в подходе О’Нила нет. Он просто собрал воедино факты, которые уже были известны до него, и сумел взвести их в стройную систему. А это означает, что любой целеустремлённый человек может не только научиться торговать по чьей-то стратегии, но и усовершенствовать её, чтобы получить в итоге прекрасный торговый план.